Saudi Arabia has undergone major legal reforms to open up its real estate market to foreign buyers. Starting from January 2026, non-Saudi individuals and entities will be permitted to purchase and own property across most areas in the Kingdom, a historic shift that marks a new chapter for international investors and expatriates alike. This article explores the essential steps involved in buying property in Saudi Arabia as a foreigner, outlines key due diligence considerations, discusses the risks involved, and offers practical tips on researching listings effectively. Understanding the Legal Framework for Foreign Ownership For decades, foreign property ownership in Saudi Arabia was heavily restricted. Historically, non-Saudis could acquire property only under specific circumstances tied to business activity or residency, and ownership in cities like Makkah and Madinah was extremely limited or outright prohibited. However, new legislation effective from January 2026 has established a clearer legal basis for foreign ownership, allowing non-residents and residents to buy property in designated zones across the Kingdom. These rules form part of Saudi Arabia’s broader strategy to attract global investment and diversify its economy under its Vision 2030 plan. Under the updated system foreigners can own residential, commercial, industrial, and agricultural property in approved zones. Ownership in Makkah and Madinah remains subject to special restrictions, though Muslim foreign buyers and foreign-owned Saudi businesses may have some limited rights under certain conditions. Residents with a valid Iqama (residence permit) generally have more straightforward access to property ownership for personal housing. This reform means that buying property in Saudi Arabia as a foreigner is now legally possible, though subject to regulations that vary based on your residency status, the type of property, and its location. Key Due Diligence Steps Before Buying Property Before committing to a property purchase, due diligence is essential. Proper research and verification can protect you from legal, financial, and market risks. Verify Ownership and Title Deeds Ensure that the property’s title deed is clear of any encumbrances, liens, or disputes. Title verification with the Real Estate General Authority (REGA) and municipal records helps confirm that the seller has legal rights to transfer the property. Check Zoning and Regulatory Approvals Because foreign ownership is linked to designated zones, confirm that your chosen property lies within an area where non-Saudis are permitted to buy. Regulatory bodies such as the Ministry of Interior or REGA may require approvals depending on the property type and buyer status. Review Contracts with a Legal Expert Saudi real estate contracts are often drafted in Arabic and may include complex legal terms. Hiring a qualified real estate lawyer who understands Saudi property law is crucial. They can assist with understanding obligations, title transfer procedures, registration, and potential liabilities. Financial and Tax Considerations Be aware of all costs involved:Transfer tax, typically around 5% of the property value.Agent commissions, usually 2–3%.Registration and administrative fees, which vary by municipality.Saudi Arabia does not currently offer tax breaks specifically for foreign buyers, but owning high-value property may open eligibility for premium residency programs. Risks to Consider When Investing in Saudi Real Estate While the evolving legal environment presents vast opportunities, foreign buyers should weigh several risks. Regulatory Uncertainties The new property law and associated bylaws are still being integrated into existing legal systems. Future changes to zoning rules or ownership categories could affect property rights or resale potential. Limited Ownership in Certain Areas Major religious and strategic zones remain subject to restrictions. This means that prime hotspots such as Makkah and Madinah may not offer the same freedom of ownership as other cities, potentially limiting investment strategies. Market Volatility Saudi real estate markets can fluctuate, especially in newly opened segments. Price trends in emerging areas may be influenced by infrastructure developments, demographic shifts, and foreign investment interest. Financing Constraints Mortgage options for foreign buyers in Saudi Arabia are more limited compared to other markets. While local banks may offer financing in certain cases, many foreign investors prefer to pay cash or secure financing outside the Kingdom. Researching Listings and Market Trends Proactive research is a cornerstone of successful property investment. Here are key strategies to find and evaluate listings. Use Reputable Property Platforms Start by exploring well-established real estate portals that list properties across Saudi Arabia. Platforms like Bayut KSA provide extensive listings for residential and commercial properties, enabling buyers to filter by city, price, property type, and key features. Having access to a curated database helps narrow down options and compare market prices. Partners and Local Agents Local real estate agents bring invaluable insights into neighbourhood dynamics, legal procedures, and pricing trends. Work with licensed agents who are familiar with transactions involving foreign buyers. Site Visits and Market Surveys Whenever possible, schedule on-site visits to assess the neighbourhood, infrastructure, and potential for future growth. Virtual tours can be useful but should be complemented with physical inspections for major investments. Study Market Data Track trends in population growth, new development projects, rental yields, and property price movements. Major cities like Riyadh and Jeddah often show stronger demand and price appreciation due to urban expansion and economic activity. Practical Tips for Smooth Transactions Maintain clear documentation: Keep all contracts, permits, receipts, and legal notices organized.Understand payment norms: Many large transactions in KSA are conducted via certified checks or bank transfers.Budget for extra costs: Include closing costs, legal fees, and potential renovation expenses when calculating your investment budget.Seek Professional Advice: Consult real estate lawyers, tax advisors, and financial consultants before proceeding. Saudi Arabia’s decision to allow foreign property ownership marks a significant milestone for global real estate investors and expatriates. With a clear legal framework, expanding urban markets, and growing economic diversification, there’s a wealth of opportunity for those prepared to navigate the process. However, strong due diligence, risk assessment, and strategic research are essential to making informed decisions and maximizing your investment potential in this evolving market. Frequently Asked Questions Can foreigners rent out property they own in Saudi Arabia?Yes, foreign property owners are generally allowed to lease their properties for residential or commercial purposes, provided the use complies with zoning laws and local regulations. Is it possible for non-residents to buy property without living in Saudi Arabia?Yes, under the updated framework effective from 2026, non-resident foreigners can purchase property in approved areas without holding Saudi residency, subject to regulatory approvals. Are off-plan properties available to foreign buyers?Yes, foreign buyers can purchase off-plan properties from approved developers, but it is important to verify project licensing, escrow arrangements, and developer credentials before committing. How long does the property registration process usually take?Once all documents and payments are in order, property registration can typically be completed within a few weeks, though timelines may vary based on property type and location. Can a foreign-owned property be inherited by heirs?Yes. Foreign-owned property can generally be transferred to legal heirs through inheritance, subject to Saudi inheritance laws and court procedures. Are there minimum or maximum property value limits for foreign buyers?Currently, there is no publicly stated universal minimum or maximum property value limit for foreign buyers, but certain zones or residency-linked programs may impose value thresholds.